Qué incluye nuestro informe comercial de México
Nuestros informes de México se investigan directamente a partir de fuentes que incluyen el registro de RFC del Servicio de Administración Tributaria (SAT), el Registro Público de Comercio estatal, el registro electrónico federal SIGER, el registro de seguridad social del IMSS, los registros judiciales y la consulta directa en el país; ciertos registros pueden estar sujetos a costos. La cobertura de cada fuente depende de lo que la empresa investigada haya presentado y de lo que sea de acceso público al momento de la búsqueda. Los hallazgos se traducen del español y se presentan en un inglés claro.
Identidad y registro
- ✓ Identificador fiscal RFC (12 dígitos para personas morales)
- ✓ Folio Mercantil (número de registro mercantil)
- ✓ Forma jurídica (S.A. de C.V., S. de R.L., S.A.P.I., S.C.)
- ✓ Fecha de constitución y estado de registro
- ✓ Situación ante el SAT (activo / suspendido / cancelado) (según el caso)
Personas y propiedad
- ✓ Representante legal
- ✓ Administrador único o consejo de administración
- ✓ Accionistas y capital social
- ✓ Poderes notariales
- ✓ Grupo / entidad matriz (cuando se divulgue)
Finanzas y actividad comercial
- ✓ Información de empresas cotizadas (BMV / CNBV)
- ✓ Actividad económica
- ✓ Número de empleados registrados ante el IMSS (cuando sea posible compartirlo)
- ✓ Habilitación en el padrón de importadores/exportadores (según el caso)
- ✓ Indicador de riesgo y límite de crédito calculado
Riesgo y registros públicos
- ✓ Procedimientos judiciales federales y estatales
- ✓ Concurso mercantil (insolvencia)
- ✓ Lista negra de fraude fiscal "EFOS" del artículo 69-B del SAT (según el caso)
Nota sobre los datos mexicanos: solo las empresas cotizadas están obligadas a publicar estados financieros completos (a través de la bolsa de valores BMV y del regulador CNBV). La mayoría de las entidades privadas S.A. de C.V. y S. de R.L. no lo están. La lista del artículo 69-B del SAT, mantenida públicamente para las empresas vinculadas al fraude fiscal con facturas falsas (EFOS), es una de las verificaciones de control más importantes para cualquier contraparte mexicana.
¿Por qué verificar una empresa mexicana?
México se ha convertido en el principal destino de nearshoring para las cadenas de suministro norteamericanas, atrayendo una inversión extranjera directa significativa en los sectores automotriz, electrónico, aeroespacial, de dispositivos médicos, de línea blanca y textil. El país cuenta con una sólida capacidad de manufactura, el marco comercial del T-MEC (USMCA) con Estados Unidos y Canadá, y un régimen de maquila consolidado en los estados de la frontera norte. El SAT (Servicio de Administración Tributaria) asigna un identificador RFC único a cada persona moral, y los Registros Públicos de Comercio estatales conservan los documentos constitutivos, la escritura constitutiva, que registran el capital social, los accionistas, los administradores y los poderes notariales.
Para compradores y socios extranjeros, la verificación estructural a nivel registral suele ser confiable. Lo que requiere mayor cuidado es la brecha entre el registro y la realidad operativa. Se constituyen nuevas entidades en gran número, particularmente en los estados de nearshoring; no toda empresa recién constituida cuenta con la capacidad de manufactura que sugieren sus materiales de marketing; y los poderes notariales otorgados a los representantes pueden ser amplios y estar desactualizados. Verificar que la persona con la que trata tiene la facultad vigente para obligar a la empresa, y que la propia empresa realmente opera, son preocupaciones habituales.
La transparencia financiera es más limitada que en Estados Unidos o Europa. Solo las empresas que cotizan en la Bolsa Mexicana de Valores (BMV) y ciertas otras entidades con responsabilidad pública están obligadas a presentar estados financieros detallados. Las formas mucho más comunes S.A. de C.V. y S. de R.L. de C.V., utilizadas por la mayoría de las empresas comerciales privadas y las filiales de inversión extranjera directa, por lo general no están obligadas a publicar sus cuentas. Para las decisiones de crédito y de compras, un informe investigado puede incluir una solicitud de información financiera a la empresa y, cuando corresponda, de referencias bancarias o comerciales, información complementaria que la empresa puede consentir en proporcionar o puede rehusar, junto con los datos de seguridad social del IMSS, que pueden dar una indicación del número de empleados.
Una verificación de control específica de México merece especial atención: la lista "EFOS" del artículo 69-B del SAT. Se trata del registro público de la autoridad fiscal federal de las empresas respecto de las cuales se ha determinado que emitieron o utilizaron facturas falsas para facilitar el fraude fiscal. Las contrapartes incluidas en esta lista enfrentan una exposición legal, fiscal y reputacional significativa, y la lista en sí misma constituye una señal de fraude inusualmente directa: México es una de las pocas jurisdicciones donde existe este tipo de lista negra pública de carácter oficial. Otros patrones de riesgo que podemos identificar incluyen la situación de RFC suspendido o cancelado, procedimientos de concurso mercantil, casos ante los tribunales laborales federales o locales (Tribunal Laboral), con el rezago residual de la Junta de Conciliación y Arbitraje, y coincidencias en sanciones de la OFAC sobre partes relacionadas o accionistas.